At studere succesen for investorer som Warren Buffett er en industri i sig selv. En søgning efter "Warren Buffett" på Amazon viser over 700 bogtitler. Som en af de mest succesrige investorer i historien med kaldenavnet "Oracle of Omaha" (hvor han kommer fra) giver det mening at undersøge de principper og ideer, han brugte til at samle sin rigdom. Hvad kendetegner en topinvestor Warren Buffett?
Han er en engageret studerende inden for investering
For investorer, der blot leder efter gennemsnitlige afkast, anbefaler Buffett blot at investere i indeksfonde (f.eks. investerer en populær type indeksfond i S&P 500 aktieindekset). Men hvad nu hvis du vil slutte dig til Warren Buffett og sigter efter et afkast, der er meget højere end markedsgennemsnittet?
I så fald skal du være forberedt på at studere og lære at gå i Buffetts fodspor. Buffetts forskning i investering går årtier tilbage til hans tid som studerende på Columbia Business School, hvor han studerede hos Ben Graham, forfatter til bogen The Intelligent Investor. At lære detaljerne og metoderne til at investere er den første hemmelighed og grundlaget for Warren Buffetts rigdom.
Han forbedrede sine kommunikationsevner gennem træning
Buffett var meget genert, da han var ung. Han indså dog, at god kommunikation er nødvendig for succes. I hans tidlige tyvere tog Buffet Dale Carnegie-kurset for at forbedre sine talefærdigheder. For at holde sine færdigheder skarpe tog han derefter et deltidslærerjob på University of Omaha. Hans offentlige taler og kommunikation blev forbedret, hvilket hjalp ham i hans forretning og offentlige liv. Han har altid nævnt disse kommunikationstræninger som en af årsagerne til hans succes.
Buffett deler sin visdom gennem genkendelige noveller, et vidnesbyrd om hans kommunikationsevner. Hvis du ikke er god til at verbalisere dine tanker, er dette et glimrende valg til at deltage i et publikumskursus og øve dig i at tale offentligt og derved få mere selvtillid.
Han læser i timevis hver dag
Buffett har altid troet på kraften i sammensætning. Han har anvendt dette ikke kun på investeringer, men også på sit liv. Han holder sig orienteret ved at læse over 500 sider om dagen.
"Jeg læser 500 sider på denne måde hver dag. Det er sådan viden opbygges, som renters rente. ” – Warren BuffetT
Daglig læsning er en vigtig vane for Buffett i at opsøge ny information og muligheder. Han læser utroligt meget: flere aviser om dagen, et stort antal økonomiske rapporter om mulige investeringer og mange bøger. For eksempel læser han The Wall Street Journal og Financial Times hver dag (hans milliardær forretningspartner Charlie Munger foretrækker The Economist).
At læse rapporter, bøger, aviser og andet materiale hver dag minder derfor meget om renters rente. Den viden, han lærer, stiger over tid og giver mere indsigt. Daglig læsning er en rigdomsophobningshemmelighed, som alle med den rette disciplin og vaner kan praktisere.
Han anvender principperne for værdiinvestering
Der er mange forskellige investeringstilgange på markedet: udbytteinvestering, indeksfondsinvestering, værdiinvestering og så videre. Buffetts tilgang er grundlæggende baseret på værdiinvesteringsprincipperne udviklet af Ben Graham i midten af det 20. århundrede.
Værdiinvestering: strategien med at udvælge aktier, der handles til mindre end deres indre værdi. Værdiinvestorer søger aktivt aktier i virksomheder, som de mener, at markedet har undervurderet. De mener, at markedet overreagerer på gode og dårlige nyheder, hvilket resulterer i udsving i aktiekurserne, der ikke matcher virksomhedens langsigtede fundamentale forhold. Resultatet er en mulighed for værdiinvestorer til at tjene på at købe, når prisen er faldet.
"Køb kun noget, som du rigtig gerne vil have, når markedet har stået stille i ti år." – Warren Buffet T
Den store udfordring ligger i at finde ud af en virksomheds iboende værdi og derefter have modet til at sætte dine penge på spil.
Han begyndte at tjene penge som teenager
Warren Buffett var fast besluttet på at tjene penge, da han voksede op. I 1947, som sytten år gammel, tjente han $5.000 ved at levere aviser (svarende til $ 52.000 i 2013-indkomsttermer ifølge Measuring Worth). At tjene penge og administrere penge effektivt er færdigheder, der tager tid at udvikle. Buffett gjorde sig selv en tjeneste ved at være opmærksom på dette i en ung alder og starte ung.
Han opbygger langsomt rigdom
I modsætning til nutidens teknologiiværksættere tjente Buffett sin rigdom langsomt og konstruktivt over mange årtier. At prøve at blive rig hurtigt, siger han, er en opskrift på katastrofe, der har en tendens til, at folk tager tåbelige risici.
Han forbliver simpel og forkæler næsten ikke sig selv
Selvom han er så rig, foretrækker Buffett at leve med enkelhed og langt under hans økonomiske midler til at leve. Han bor stadig i det hus, han købte i Omaha i 1950'erne. Buffett spiser morgenmad på McDonald's og kører i den samme bil, som han har haft i årevis. Det betyder ikke, at han ikke lever godt. Han har ingen grund til at være ekstravagant. Buffett er ekspert i at modstå såkaldt livsstilsinflation. Living tager simpelthen presset af at imponere folk på sociale medier og fokusere på det, der betyder noget. Hvis du føler dig valideret i dig selv, behøver du ikke ekstern validering.
Han forbliver tro mod sine principper
Kan du huske "Dot Com"-æraen i slutningen af 1990'erne? Fra et investeringssynspunkt var Dot Com-æraen mærkelig. Mange mennesker købte aktier i virksomheder, der havde ringe indkomst eller fortjeneste.
På det tidspunkt undgik Buffett disse trendy investeringer. Den beslutning fik nogle til at stille spørgsmålstegn ved hans dømmekraft. I en artikel fra 2001 bemærker Buffet, at "investorer blev hypnotiseret af den svimlende stigning i teknologiaktier og ignorerede alt andet, inklusive om de virksomheder, de investerede i, tjente penge."
Han kender sine grænser
På trods af Buffetts viden og rigdom er Buffett utrolig ydmyg og ikke bange for at indrømme fejl. Han har også afsløret sin manglende ekspertise på visse områder. Da han blev spurgt, hvorfor han ikke investerer i teknologi, sagde han berømt, at han kun investerer i det, han forstår. Han har indrømmet, at han ikke forstår specifikke brancher og ville være meget bedre positioneret til at få succes ved at investere i en branche, han forstår.
Trods de potentielle muligheder har Buffet derfor afholdt sig fra at investere i højteknologiske virksomheder. Buffet oplyser, at investering i innovationer normalt ikke giver gode afkast.
I 1999 påpegede Buffet, at bilindustrien var en af de mest innovative udviklinger i det 20. århundrede og ændrede dagligdagen for millioner af mennesker. Alligevel er en meget stor del af amerikanske bilfirmaer forsvundet – et faktum, der burde få investorerne til at tænke. I betragtning af vanskeligheden ved at investere i innovative virksomheder har Buffett en tendens til at undgå dem.
Kilder bl.a. Addicted2Success (link), BBC (link), formue (link), Inc. com (link), life hack (link)
